Celulose Irani entra com pedido para oferta mista de ações
A fabricante de papel kraft e papelão ondulado Celulose Irani entrou com pedido na Comissão de Valores Mobiliários (CVM) para realizar uma oferta pública de units — pacotes de ações que reunirão uma ação ordinária (com direito a voto) e quatro preferenciais (sem voto).
A intenção de realizar a oferta já havia sido anunciada pela companhia no começo de abril. Conforme fato relevante divulgado naquela época, a oferta será mista, isto é, primária — em que os recursos vão para o caixa da empresa — e secundária – em que os controladores colocam parte de sua participação à venda.
A companhia não divulgou o calendário da oferta nem revelou expectativas quanto aos valores a serem captados.
De toda forma, uma oferta de ações pode ser considerada uma “reestreia” da fabricante da companhia na bolsa Hoje, apenas 11% das ações da Irani estão em circulação no mercado. O restante do capital da empresa está nas mãos do controlador, o grupo gaúcho Habitasul.
No mês passado, os acionistas da Irani já haviam aprovado a adesão da companhia ao Nível 2 de governança da BM&FBovespa, que está condicionada à realização da oferta. Naquela ocasião, os detentores de ações preferenciais (sem direito a voto) já aprovaram as alterações nos direitos de papéis dessa espécie exigidos pelo segmento de listagem.
A Celulose Irani encerrou o primeiro trimestre com lucro de R$ 3,5 milhões, queda de 11,9% frente ao mesmo período de 2011. Ao fim de março, a dívida líquida da companhia era de R$ 285 milhões, um múltiplo de 2,5 vezes seu Ebitda (lucro antes de juros, impostos, depreciação e amortização) em 12 meses.
O valor de mercado da companhia é de R$ 215,7 milhões, equivalente a 50% de seu valor patrimonial.
(Natali Viri | Valor)
